지분공시: 5%룰과 임원·주요주주 보고

대량보유상황보고는 상장회사 주식 등을 일정 비율 이상 보유하게 된 사람의 보유 현황과 목적을 시장에 알리는 제도입니다. 통상 5%룰이라고 부르며, 최초 기준 도달뿐 아니라 이후 중요한 보유 비율 변동이나 보유 목적 변경 등도 보고 대상이 될 수 있습니다. 공동보유 관계가 있으면 관련자의 보유분이 함께 고려될 수 있습니다.

보고서에서는 보고자와 특별관계자, 보유 주식 등의 종류와 수, 보유 비율, 변동 원인, 취득에 사용한 자금의 조성 내역을 확인합니다. 보유 목적은 경영권 영향 목적 여부 등 제도상 분류로 표시됩니다. 세부 계산 범위, 변동 보고 기준과 제출 기한은 적용 규정이 달라질 수 있으므로 공시 원문과 DART 안내를 확인해야 합니다.

임원·주요주주 특정증권등 소유상황보고는 회사의 임원이나 법령상 주요주주가 해당 회사의 주식 등 특정증권 보유 상태와 변동을 보고하는 제도입니다. 대량보유상황보고와는 보고 의무가 생기는 지위, 대상 증권의 범위와 보고 목적이 다르므로 한 문서로 대신되는 것으로 보면 안 됩니다.

보고서에는 보고자의 직위 또는 관계, 증권 종류, 변동 전후 수량, 변동일과 변동 사유가 표시됩니다. 장내 거래, 증여, 상속, 주식보상, 전환권 행사처럼 변동 원인이 서로 다를 수 있으며 각 사유는 사실관계를 설명하는 항목입니다. 정확한 의무 발생일과 제출 기한은 해당 보고서 및 DART 안내를 확인합니다.

지분공시의 비율은 보고서가 정한 분모와 분자를 기준으로 계산됩니다. 발행주식 총수의 변경, 전환사채나 신주인수권부사채 같은 잠재 증권의 포함 여부, 특별관계자의 추가 또는 제외에 따라 숫자의 의미가 달라질 수 있습니다. 따라서 표의 비율만 비교하지 않고 계산 기준과 보고 기준일을 확인합니다.

같은 보고자가 여러 차례 보고했다면 직전 보고서와 현재 보고서의 변동 내역을 연결합니다. 신규 보고, 변경 보고, 정정 보고를 구분하고 보유 목적과 특별관계자 구성의 변화를 함께 보면 문서 구조를 이해하기 쉽습니다. 제도의 적용 대상과 예외는 사안별로 달라질 수 있어 최신 공시 원문과 DART 안내를 기준으로 봅니다.